卖出跨式的替代操作？

假设IV高估，很多人都会卖出跨式。
但我想，在不考虑流动性的前提下，这时是否应该同时卖出IV最高的认购和认沽（无论任何月份和执行价都能接受），Delta对冲。这样的操作是否好于卖出跨式？

moren · 2016-9-19 09:45:37

同时卖出最高估的期权吗？然后维持delta中性？

moren · 2016-9-19 09:45:50

楼主是这个意思吗？

青青 · 2016-9-19 10:12:18

楼主，其实你就是在做最原始期权交易中的波动率套利，这个在初始期权市场很多人这么做的

智多星 · 2016-9-19 10:37:51

楼主您怎样评估哪个最高估呢？这个都是定性的。波动率高肯定是有它自身的原因的。

神术 · 2016-9-19 10:46:26

我还是觉得单单卖出一边，比卖跨好，卖夸有波动率继续扩大风险，单卖有delta风险，两者其实差不多。但是我觉得delta风险更容易带来利润。。

shuijing · 2016-9-19 11:15:48

IV最高的不就是最虚值的吗？

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