50ETF、300ETF——期权盈利模式有几种

论坛 期权论坛 期权     
上证50ETF期权通   2019-12-18 22:47   1305   0
50ETF期权合约在T型报价上显示的最新合约价格“几分钱”甚至更低,而投资者在买卖时最小交易量一张(一手的意思)也就是10000份起,那么我们实际买入一张合约的价格就是几百至几千元。
可供投资者当前买卖的合约有四个期限,当月、下个月、下两个季度月份,合约到期日为合约到期月份的第四个星期三。切记。


















期权交易的盈利方式:


第一种:权利金交易期权交易实则是权利金交易,这也是期权交易最直接的盈亏方式。
当你买入合约,标的价格朝着有利于自己的方向运行,那么你购买合约的权利金会随之上涨,期权T+0,你可以在交易时间内随时买卖合约,止盈止损、获利出局。
你也可以判断一个时间段的趋势,买入相应合约,等到一段时间进行查看盈亏情况,期权在合约期限内不用担心爆仓、强平、追加本金的风险,期权的最大风险在买入合约之初已经锁定,最大亏损为全部权利金。投资者交易期权需要做好仓位管理、风险控制。






第二种:行权(为什么存在行权价)就是期权的权利方(买方)按照期权合约约定的时间(到期日)、价格(执行价)和方式来行驶权利。
(1)、50ETF认购期权买方,可以按行权价买入华夏上证50ETF基金。
(2)、50ETF认沽期权买方。可以按行权价卖出华夏上证50ETF基金。
从而获得50ETF基金买卖差价利润。
这边需要注意的是,合约到期时,实值合约有价值,平值、虚值合约最终将变为废纸一张。
换句话意思,合约到期前标的价格未达到行权价,那么应该提前将期权合约平仓,还能收回部分权利金。注意期权到期风险!






具体的行权流程有哪些:

第一步
期权买方要判断是否行权,并在行权日,也就是期权合约到期日的下午15:30前提交行权申报。卖方在当天晚上就能知道是否被指派的结果。
第二步
做好行权准备,基本上而言,就是买卖双方要做好一手交钱一手交货的准备。
对于认购期权,买方得在行权日准备好钱,卖方根据被指派的结果在下一个交易日,交收日准备好券。
认沽期权则刚好相反,买方要在行权日准备好券,卖方则根据被指派的结果在下一个交易日,交收日准备好钱。
第三步
在行权日的下一交易日要进行钱券交割!






行权中要注意的哪些问题呢?

1、忘记行权怎么办?
不少投资者可能都会这样担心,一般来说,证券公司会提供自动行权服务,帮助投资者对符合条件的期权进行自动行权。
2、行权一定能拿到标的证券吗?
提出行权后,并不是每个被指派到的人都那么守规矩,也可能会出现违约的情况,买方也就拿不到券了。因此,被指派义务方因恪守信用履约,违约者除了交罚金外,可能还会被经济机构列为:黑名单或受到交易所的相关处罚。情况严重的还将受到市场禁入等处罚措施。
3、完成行权交收后能马上卖掉这些股票吗?
这是不行的。时间表显示:T日申报行权 T+1日交收T+2日才能卖出,也就是说完成行权交收后的下一个交易日才能卖出。
为了尽量避免跨周末可能带来的股价波动风险,上交所将行权日定在到期月份的第四个星期三。这样投资者就可以在周五卖出行权得来的股票了。
4、实值期权行权一定赚钱吗?
不一定的。在T日行权,T+2日才能卖出,这期间50ETF的行情还是会继续变动的。
而作为ETF期权的买方,在期初买入认购期权或认沽期权时所付出的权利金自然会随着标的有利的方向上涨。
作为期权的买方可以测算一下权利金上涨的空间大还是行权后所获得的利润更大,是选择提前平仓赚取权利金差价利润,还是到期行权赚取执行价差利润?
50ETF期权—— 3分钟快学期权(一)

50ETF期权——三分钟快学期权(二)

50ETF期权——三分钟快学期权(三)

50ETF期权——三分钟快学期权(四)波动率

50ETF期权—— 期权杠杆与期货杠杆的区别

A股衍生品——50ETF期权对股市的影响

期权属于高风险,高收益的投资衍生品工具,学习很重要,一定要了解期权,再参与期权市场的交易。   要正确认识期权,学习期权,避免走入投资误区。如果对期权一知半解、搞不懂的,可以加小谢的微信,对期权加以了解,等你哦!!——————————对了,我这儿建了个期权交流学习群,有很多学习期权、做期权的朋友加入,群里讨论期权、股票、期货等投资话题,也可以在群里讨论任何你想讨论的东西。关注公众号“上证50ETF期权通”,回复“入群”即可期待你的加入,同时希望你在群里,能有所收获。——————————————————————————————以上内容仅供参考,不构成投资咨询想了解更多有关50ETF期权消息,可扫描下方二维码关注我!


点在看,拒绝冷暴力

分享到 :
0 人收藏
高级模式
您需要登录后才可以回帖 登录 | 立即注册

本版积分规则

积分:1255
帖子:281
精华:1
期权论坛
发布
内容

下载期权论坛手机APP