![]()
![]()
9月17日，星期二。今天上证50ETF现货报收于2.987元，下跌1.55%，总成交量为785.9万手，总成交额23.6亿元。 上证 vix.shtml" target="_blank" class="relatedlink">50ETF 期权合约总成交量329.9万张,较上一交易日增加43.61%；总持仓443.2万张，较上一交易日增加1.28%；权利金总成交额15.05亿元。 今日成交总量的认沽认购比为0.803，上一交易日认沽认购比0.751。
![]()
![]() 今天期权的成交量和成交额相比较于上一交易日有所比较大的增幅；成交量和成交额的认沽认购比略有升高。考虑到今天上证指数重新回到3000点以下，50ETF也跌破3元，这种交投活跃状态与避险情绪有很大的相关。
![]()
![]()
![]() 从今天的持仓量继续小幅升高，持仓量的增加的主要贡献来自于10月份合约，特别是10月份的认购合约。 结合仓差与净买卖量数据来看，9月份的认购合约以卖出开仓为主；9月份的认沽合约以买入平仓为主。10月份的认购合约持仓量增加很大，这其中以卖出开仓居多，但也有一些买入开仓；10月份认沽合约则是大体买卖平衡状态。 从整体 市场交易信息来看，失守3000点对于交易者的看多情绪产生了比较大的打击，但也并没有由此形成强烈的看空情绪。部分交易者有短期避险意愿，但对于10月份的走势依然是整体看平。
![]() 30日和60日历史波动率基本保持平稳。隐含波动率指数今天略有下降。 今天无论历史波动率还是隐含波动率的变化幅度都说明不了什么问题。不过在全天弱势下跌，破3000点整数位的情况下，波动率变化幅度这么小，这恰恰成为了一个有意义的信号，说明了交易者的情绪比较稳定。
![]() 9月份和10月份合约的波动差都略有扩大。波动差扩大主要来自于认沽合约波动率下跌。 现在的市场状况下，既没有正向套利机会，也没有反向套利机会。不过，从认购合约的隐含波动率依然略高于认沽合约这一现象中可以发现，大多数交易者并没有因为今天的下跌而产生明显的方向性判断。
![]()
![]() 9月份和10月份的波动率微笑曲线略有变化，实值认沽合约的估值变得更低一些，但并没有低到值得做套利交易的程度。
![]() 今天的波动率期限结构在形态上与昨天相似，但敞口都变得更小了。这种形态下，缺少足够的套利空间，需要继续观望。
![]()
![]() 9月份和10月份合约的时间价值差与昨天相比大体维持不变。不具备正向套利或者反向套利的机会，需要继续观望。
虽然今天上证指数跌破300点整数位，50ETF价格跌破3元，并且全天维持弱势走势。但无论是从交易信息还是从波动率情况来看，都能发现交易者整体情绪非常淡定。 面对这样的市场状况，勿以涨喜、勿以跌悲，耐心等待市场机会的到来就行了。
![]() 想看前一交易日的期权日报，点这里：
我也在陆续介绍期权日报里面的这些内容都该怎么看，现在只写出来第一段，链接在这里：
每周对市场进行总结的期权周报模板也开始制作了，如果想在周报中看到什么内容，欢迎留言给我：）
![]()
想找免费的交流平台，可以扫下方二维码加微信群，那里有更多的小伙伴在参与交流。 ![]()
![]()
| 
转播
