沽购惨遭双杀,看涨情绪消退!【上证50ETF期权日报】

论坛 期权论坛 期权     
期权研究小组   2019-7-22 18:50   9990   1
不管交易者多么有经验,犯错作出亏损交易的可能性总是存在,当持仓出现错误的时候,止损一定要快,不能犹豫,现在就立刻止损,不要奢望市场给出更好的止损机会。机会错过了还会有,本金没了就再也没了。重要的不在于你比他人提前到达终点,而在于确保自己能够达到终点。
周一上证50小幅调整,下跌0.47%收于2881.90点,振幅1.13%,成交334.6亿。上证50ETF下跌0.018元收于2.922元,跌幅0.61%。




上证50成分股方面,今天有11个股上涨,36只个股下跌。中国国旅、恒瑞医药、工商银行对指数贡献较大,中国平安、中信证券、中国重工、华泰证券对指数拖累较大。




期权数据
今天上证vix.shtml" target="_blank" class="relatedlink">50ETF期权成交量下降,持仓量减少。

成交量方面,上证50ETF期权单日总成交304万张,其中认购合约成交183万张,认沽合约成交121万张。期权成交量认沽认购比(PC Ratio)为0.66。



持仓方面,上证50ETF期权持仓总量为398万张,其中认购合约总持仓量230张,认沽合约总持仓量168万张,认沽认购持仓比为0.73。



从持仓变化来看, 7月认购合约减仓17.5万张,认沽合约减仓7.8万张;8月认购合约增仓12.8万张,认沽合约增仓6.9万张。市场资金继续移仓8月合约。



波动率方面,期权论坛波动率指数下降1.29点至22.05点。从日内来看,早盘大幅高开后快速回落,全天震荡下行,整体回落幅度较大。
期权论坛201907221938456062.png




最痛点方面,7月合约的最痛点为2.90元;8月合约的最痛点为2.95元。



市场分析
今天上证50开盘迅速下杀后拉回,半小时后开始窄幅震荡,隐含波动率大幅回落,几乎与上周五的走势完全相反。上周五的波指是早盘振荡回升,尾盘加速上升,而今天的波指是早盘快速下杀,午盘振荡回落。



上周五尾盘推高隐含波动率的买方资金,今天全军覆没, 7月合约无论认购认沽,虚值合约全部大跌,8月认购合约也是集体大跌,而认沽合约几乎没多大涨幅,沽购双杀的惨烈局面再次出现。



上证50ETF继续在2.90-2.95这个五分钱的区间内振荡,期权市场看涨情绪迅速消退,隐含波动率回落,卖方大赚了一波,近期连续躺赢,买方继续煎熬,等待方向性机会。

科创板首秀吸引力市场的注意力,也分流了市场资金,前5个交易日没有涨跌幅限制,估计接下来的4个交易日,科创板依旧是市场的焦点,目前也只能先耐心观察这一新生板块对市场的影响了。

7月合约周三就到期了,还会出现惊喜么?对于末日轮感兴趣的玩家,可以看看这篇《如何参与末日轮的狂欢?
祝大家交易顺利!
【免责声明:本文所介绍的期权策略,仅为作者的个人研究记录,不构成任何投资建议。】

分享到 :
3 人收藏

1 个回复

倒序浏览
梧桐  16级独孤  在期权论坛认识期友 | 2019-7-22 19:41:37 发帖IP地址来自 辽宁大连
期权名人堂积分:NO. 30 名发帖:NO. 198 名在线:NO. 195 名
波动率大跌,根本不知道为什么。
您需要登录后才可以回帖 登录 | 立即注册

本版积分规则

积分:640
帖子:128
精华:0
期权论坛 期权论坛
发布
内容

下载期权论坛手机APP