而IAFE的年度比赛是针对所有的MFE（Master of Financial Engineering / Math Finance / Quant Finance and etc.）的。大家组队参加，一个队4-6个人都行。比较有情怀的一点是，题目都是由前一年的Financial Engineer of the Year出的。因此题目比较高逼格，都是宏观性的题目。2011年Peter Carr出的是关于主权经济体的违约定价问题；2012年Engle出的是Basel III对于现实资产管理的影响和启示；2013年Litzenberger出的是如何对冲大量的CDO风险。
第二个是我东家Morgan Stanley的Prize For Excellence in Financial Markets，官方页面在这里： Morgan Stanley Careers
多年前雷曼还在的时候，一个类似的比赛叫做Lehman Research Comeittion，后来Peter Carr从Bloomberg来到Morgan Stanley，发起了几个业界回馈学术界的奖项，一个是针对杰出金融教授和学者的Excellence in Finance，一个是只针对研究生及以上的学生的这个Prize for Excellence。这个比赛主题非常偏向于研究性质。
今年（2014）的题目有幸是我来准备的，是我对目前Quant发展趋势的一次致敬之作。你将得到大量的tick level高频数据，然后在特定的限制下求得最佳的做市策略。2013年的Netflix Data mining比赛也是一个数据挖掘的问题，当时所有人都认为Frequentist会得到第一名，最后却是一个Bayesian的队得到了桂冠，我们也期待参与者有更突破性的解答。优胜者除了5000美金现金奖励外，明年有可能跟我们一起继续去解决算法交易、自动化做市中的各种挑战。
我自己有幸以前拿到了这个奖，也因此加入了摩根斯坦利。整个过程留下了很多有意思的回忆，当时北美前三名要到纽约做Presentation，Peter Carr给我打电话告诉这个消息，邀请我去跟他一起吃饭。席间与Peter大神一起聊了很多他经历的往事。我很久以前就听说Fischer Black是位怪才——才华横溢那种，可惜没拿诺奖就过世了。就问Peter与他的交往，记得那一下Peter陷入了沉思，然后聊起了1994年在Duke和Fisher参加第一次IAFE（International Association of Financial Engineers）的经历。那一年Fischer是Financial Engineer of the Year，也是他最后的加冕礼了。说着说着，我发现Peter今天之于Morgan Stanley就好比那时候Fischer之于Goldman Sachs了，那时心中有些许澎湃。
转播
