国内新能源乘用车“双积分”长效机制建立，下半年高端车型有望全面接力，消费升级提升需求质量；全球电动化趋势有望加速，行业需求有望持续高增长；中长期看好产业链中游制造龙头与上游资源巨头的投资机会。光伏新政冲击短期需求，但明后年重返增长可期，板块短期筑底，中长期可关注龙头标的；国内风电需求 2018-2020 年有望连续三年高增长，我们判断行业本轮的拐点是先运营后制造、先量后价，因此拐点后的反转具备较强的持续性； 首批三代核电机组接近商运，预计新项目获批在即，建议关注业绩持续增长的核电运营商。 电力设备方面，特高压将进入第二轮建设高峰，建议关注业绩增长确定性增强或业绩改善的受益标的，并优选引领电网智能化、信息化升级的龙头标的，另外建议持续关注工控、低压电器领域的优质标的。
本周板块行情： 本周电力设备和新能源板块上涨 2.12%， 核电板块上涨4.45%，一次设备上涨 3.02%，工控自动化上涨 2.66%，锂电池指数上涨2.42%，二次设备上涨 1.75%，光伏板块上涨 1.74%，新能源汽车指数上涨 1.66%，风电板块上涨 1.57%，发电设备上涨 0.74%。
本周行业重点信息：新能源汽车： 工信部发布第 312 批新车公示， 121家企业 294 款新能源汽车进入。 新能源发电： 国家能源局： 8 月全社会用电量 6,521 亿 kWh，同比增长 8.8%， 1-8 月份累计 4.53 万亿 kWh， 同比增长 9.0%； 1-8 月风电利用小时增加 167 小时至 1,412 小时。 电改电网： 国家能源局： 1-8 月电网工程投资完成 2,803亿元，同比减少 13.7%。智能制造： 工信部公示第二批服务型制造示范名单， 包括 33 个示范企业、 50个示范项目、 31 个示范平台及 6 个示范城市。
本周公司重点信息： 赣锋锂业： 1）与特斯拉签订战略合作协议，约定2018-2020 年（可延期三年）特斯拉电池供货商向公司及赣锋国际每年采购公司年产能约 20%的电池级氢氧化锂。 2）与 LG 化学约定 2019-2025年增加向其销售氢氧化锂和碳酸锂共计 4.5 万吨， 2019-2025 年向 LG 化学合计供货 9.26 万吨。 3）董事会同意签订延期付款协议，当达到支付条件时，荷兰赣锋将另外向 SQM 支付延期款项 5,000 万美元， MineraExar37.5%股权转让价款合计 1.1 亿美元。 格林美： 1）荆门格林美与永青科技同意以合资公司福安青美（荆门格林美持股 60%）为主体建设三元电池材料项目， 初期目标生产规模为 5 万吨三元前驱体材料、 2万吨三元正极材料。 2）将与合作方分期建设宁德新能源材料产业园和宁德循环经济产业园项目。 天赐材料： 1） 拟变更部分募投项目：年产2,000 吨 LiFSI 项目建设资金增加至 1.27 亿元，延期至 2019 年 12 月投产；终止年产 150 吨 LiTDI 项目；年产 2,000 吨六氟磷酸锂项目延期至 2018年 12 月投产；年产 3 万吨电池级磷酸铁锂材料项目投入增加至 1.65 亿元。 2） 拟将年产 30 万吨硫磺制酸项目变更为 40 万吨，投资提高到 2.39亿元。 福能股份： 拟与海峡发电共同投资设立福能海峡发电有限公司，负责开发建设和运营福州长乐外海海上风电场 B、 C 区（ 800MW）项目。
风险提示： 投资增速下滑，政策不达预期，价格竞争超预期， 原材料价格波动。
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