企业为什么非常重视现金流？现金流对一个公司起到一个什么样的作用？

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热心的小回应 · 2021-1-3 14:56:30

现金流量是现代理财学中的一个重要概念，是指企业在一定会计期间按照现金收付实现制，通过一定经济活动(包括经营活动、投资活动、筹资活动和非经常性项目)而产生的现金流入、现金流出及其总量情况的总称。即：企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
现金流量管理是现代企业理财活动的一项重要职能，建立完善的现金流量管理体系，是确保企业的生存与发展、提高企业市场竞争力的重要保障。

如1975年，美国最大的商业企业之一W. T. Grant 宣告破产，而在其破产前一年，其营业净利润近1000万美元，经营活动提供营运资金2000多万元，银行贷款达6亿美元，1973年公司股票价格仍按其收益20倍的价格出售。该企业破产的原因就在于公司早在破产前五年的现金流量净额已经出现了负数，虽然有高额的利润，公司的现金不能支付巨额的生产性支出与债务费用，最后导致“成长性破产”

以上摘自MBA智库百科，全球最大的中文经管百科

热心的小回应 · 2021-1-3 14:56:31

客官您上眼观瞧，不需要任何专业知识就能理解：）

你在一家公司工作，是个争气的月光族。老板来找你，说以后工资不是每月发给你了，而是六个月一发。你干吗？

再比如，你有个工厂，每个月就生产一台机器卖给下家。下家很牛，说我可以当月买你的产品，但是付款得晚三个月。这样你虽然当月利润表不错，但是付人工，厂房，原材料的钱哪里来？不被他拖死了？

对于非财会专业人士，就这样简单理解吧：利润表反映的是一段时间内公司为了产生这么多收入，需要付出给别人的成本，和最终留存给自己的利润。它代表公司经营的效率 - 这个公司到底能不能赚钱。

而现金流表是同一时期内公司现金的流入和流出。它代表公司收入和利润的质量 - 有多少收入和支出是以现金的形式。

这两个表加在一起，说明公司在有利润的同时，有木有现金留存啊。有了足够的现金，才能开展下个时期的生产经营，才有钱搞研发, 建厂房，扩大规模。

一个公司如果只有利润而没有现金流，就是耍流氓，前景堪忧啊。

所以利润表可以让你看起来明天很美，缺少现金流却让你死在黎明前。利润丰沛的公司是好公司，现金流丰沛的公司是神公司，说明你在价值链上占据了重要的位置，上下家可能要看你脸色了。

热心的小回应 · 2021-1-3 14:56:32

要理解什么是现金流，首先要理解什么是“现金”。这里的“现金”不等同于我们一般理解的手持现金，而是指流动性强、短期内可快速变现、容易变现的资产以及银行存款。既然“现金”的概念被定义如此，那么“现金流”也就不难理解了，指的是通过一定的经济类的活动（经营活动、投资活动、募资活动等等）而产生的现金的流入以及现金的流出，以及总量变化的总称。
那么为什么企业都非常重视现金流呢？
首先从传统思维的角度来理解一家企业的运营，一般来说，企业首先需要有一笔钱来进货，然后租店面、请员工，之后通过营销的方法，把进的货销售出去，收回成本以及产品差价所带来的利润。之后再次买入货物，然后再销售出去，收回成本以及利润，以此类推，不断重复。
以上指的是现实中理想情况下的传统生意理论模型，现实情况下一般都会有应收账款的拖延，以及产品堆压等问题存在，一开始企业投入的现金可能流通于货物，或是没有收回的账款，以及企业运营成本上。那在现金回收之前的这段时间内，企业如果没有足够的现金可以支撑企业日常的成本，以及防范经济环境所带来的系统性风险，就容易出现资金周转问题，造成企业整体的亏损，影响企业的发展。
所以企业注重现金流的原因就在于，无论你企业的生意有多好，销售额有多高，如果不能及时把现金收回来，企业照样会出现亏损甚至破产的情况。
现金流的作用就在于帮助企业在账面上永远有流动的现金，可用于扩张生意，可用于防范意外以及风险，使得企业安稳的发展。
邦谱先生自己家里原来就是在台湾做传统生意的，对于现金流的重要性深有感触。原来家里做的是传统的卫浴生意，压了大量的库存。在2003,2004年碰上台湾经济不景气，企业的资产绝大多数都压在货物上，资金周转不灵，直接把公司压死了。加上在这段期间为了维持生意借的高利贷，每个月的利息高的吓死人，最后实在是没办法了，公司倒闭。

所以现金流对于企业来说可以说是企业能否长久发展的最重要的衡量指标，邦谱先生在这里建议各位想创业的朋友们，如果不是资金实力雄厚，最好做轻资产、快现金的创业项目，压力真的会小很多，如果没有传统行业相关资源，不建议进入。

热心的小回应 · 2021-1-3 14:56:33

A有10套房产，价值4000W。
一天他儿子和女儿被绑架了，要求一个晚上后，要1000W现金。
A没有现金，想到卖房子，可是一天过去了，房子卖了几套，但1000W现金还是没到帐。
海盗不干，杀了他女儿，说，明晚2000W，没给，就是你儿子了。
......
...........

对于企业，也一样，决定生存的往往不是资产，而是现金。
我这就是打一个酱油，@Liaoshangyou的答案会更全面及严禁些，成长性破产的例子也不错。
另外，对于资本运作，很多投资者会特别看重现金流，因为这个作假的难度高，真实性比较可靠，那需要赢的投资者的认可，企业也特别需要重视这个。

热心的小回应 · 2021-1-3 14:56:34

看那膜拜和ofo，号称每天使用两小时（好像是）就可盈利，实际上是大把的押金做现金流，融资做现金流，没有现金流一单利润率100%下月工资没得发，供应商付款不付就堵门，玩完。现金流是相关方和你合作的基础，养活自家人的干粮，利润是股东

企业为什么非常重视现金流？现金流对一个公司起到一个什么样的作用？

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