50ETF期权周报2019.10.18

一、50ETF量能分析
本周共五个交易日，上证50ETF本周收于3.014元/股，较上周收盘价下跌0.018元/股，周跌幅约为0.59%。

时间
收盘价
涨跌
涨跌幅
2019-10-11
3.032
0.045
1.51%
2019-10-14
3.061
0.029
0.96%
2019-10-15
3.062
0.001
0.03%
2019-10-16
3.051
-0.011
-0.36%
2019-10-17
3.059
0.008
0.26%
2019-10-18
3.014
-0.045
-1.47%

时间
成交量(手)
成交额(万元)
2019-10-14
4739751
145355.5938
2019-10-15
2656610
81343.0000
2019-10-16
4102418
125798.9766
2019-10-17
3398642
103914.747
2019-10-18
5141968
156377.345

二、50ETF波动率分析
本周5日历史波动率和20日历史波动率均略有下降，40日历史波动率略有上升。

时间
收盘价
5HV
20HV
40HV
2019-10-11
0.1534
0.1257
0.1354
0.1389
2019-10-14
0.0818
0.1242
0.1360
0.1395
2019-10-15
0.0971
0.1240
0.1303
0.1394
2019-10-16
0.1164
0.1240
0.1275
0.1391
2019-10-17
0.1179
0.1227
0.1275
0.1389
2019-10-18
0.1427
0.1255
0.1340
0.1423

三、vix.shtml" target="_blank" class="relatedlink">50ETF期权量能分析

时间
总成交量（张）
认购成交量（张）
认沽成交量（张）
成交量 -
PCR
2019-10-14
4,151,036
2,342,476
1,808,560
0.7721
2019-10-15
1,826,464
970,420
856,044
0.8821
2019-10-16
3,329,811
1,880,041
1,449,770
0.7711
2019-10-17
2,096,588
1,206,520
890,068
0.7377
2019-10-18
4,224,989
2,323,674
1,901,315
0.8182

时间
总持仓量（张）
认购持仓量（张）
认沽持仓量（张）
持仓量 -
PCR
2019-10-14
3,573,460
1,885,073
1,688,387
0.8957
2019-10-15
3,645,607
1,911,644
1,733,963
0.9071
2019-10-16
3,724,691
1,939,239
1,785,452
0.9207
2019-10-17
3,777,637
1,968,683
1,808,954
0.9189
2019-10-18
3,838,647
2,116,064
1,722,583
0.8141
注：PCR指标对标的资产走势具有很强的预测性，成交量PCR和持仓量PCR指标显示的多空信号可以作为进行买卖期权操作的参考。

四、50ETF期权隐含波动率分析
不同月份合约，看涨平值期权和看跌平值期权隐含波动率较上周均有所下降。

时间
1910Call_IV
1910Put_IV
1910IV均值
20HV
2019-10-11
0.1361
0.1515
0.1418
0.1361
2019-10-14
0.1164
0.1621
0.1341
0.1164
2019-10-15
0.1298
0.1492
0.1386
0.1298
2019-10-16
0.1152
0.1582
0.1330
0.1152
2019-10-17
0.1308
0.1507
0.1389
0.1308
2019-10-18
0.1298
0.1814
0.1519
0.1298

时间
1911Call_IV
1911Put_IV
1911IV均值
20HV
2019-10-11
0.1472
0.1669
0.1531
0.1472
2019-10-14
0.1359
0.1581
0.1455
0.1359
2019-10-15
0.1307
0.1511
0.1394
0.1307
2019-10-16
0.1216
0.1552
0.1364
0.1216
2019-10-17
0.1327
0.1555
0.1424
0.1327
2019-10-18
0.1308
0.1633
0.1443
0.1308

时间
1912Call_IV
1912Put_IV
1912IV均值
20HV
2019-10-11
0.1546
0.1825
0.1630
0.1546
2019-10-14
0.1426
0.1748
0.1533
0.1426
2019-10-15
0.1375
0.1648
0.1479
0.1375
2019-10-16
0.1308
0.1658
0.1425
0.1308
2019-10-17
0.1334
0.1692
0.1467
0.1334
2019-10-18
0.1371
0.1767
0.1531
0.1371

时间
2003Call_IV
2003Put_IV
2003IV均值
20HV
2019-10-11
0.1566
0.1944
0.1709
0.1566
2019-10-14
0.1510
0.1827
0.1657
0.1510
2019-10-15
0.1444
0.1719
0.1606
0.1444
2019-10-16
0.1374
0.1718
0.1552
0.1374
2019-10-17
0.1405
0.1762
0.1604
0.1405
2019-10-18
0.1458
0.1805
0.1636
0.1458

注：Call_IV取自距离50ETF价格最近的两个看涨期权隐含波动率加权平均，Put_IV取自距离50ETF价格最近的两个看跌期权隐含波动率加权平均，IV均值取自距离50ETF价格最近的两个看涨期权和两个看跌期权隐含波动率加权平均。